前幾天就說(shuō)下一部的干貨是關(guān)于量化的一些淺見和解析。
逐步的意識(shí)到，追逐量化，琢磨量化，可能會(huì)成為短線的一種新玩法。只是研究量化的門檻看似非常高，導(dǎo)致大部分人都知道量化的存在，但卻不知道量化是怎么運(yùn)行的。
上周，其實(shí)除了浙江世寶4進(jìn)5那天深水區(qū)低吸了之外。還做了四只汽車的量化標(biāo)，分別是華安鑫創(chuàng)，德邁仕，中威電子和泰祥股份。
這四個(gè)票，去的時(shí)候就非常清楚是量化。所以四個(gè)票無(wú)一例外都是賺錢走人。加上世寶是重倉(cāng)，所以上周魚嫂的賬戶曲線是挺優(yōu)美的。
這一周呢，沒有堅(jiān)持去尋找量化標(biāo)，所以導(dǎo)致錯(cuò)過了很多機(jī)會(huì)，也有所回撤。錯(cuò)過了哪些機(jī)會(huì)就不說(shuō)了，馬后炮意思不大。
上周，短期看空汽車之后，切換到了拓維去。在AI走的比較高潮的時(shí)候又切換回去了汽車。
周末復(fù)盤看下來(lái)，感覺節(jié)奏沒有問題，但是選票的問題挺大的。腦海里想的多的，還是做回流，做塞力斯，拓維這樣的更有安全性的標(biāo)的。
其實(shí)選股上，就忽略了一點(diǎn)。忽略了賺錢效應(yīng)的聚焦。所以汽車完全吃到了行情，但AI反彈完全踏空。
接下來(lái)我說(shuō)一些我對(duì)量化的理解。
主要說(shuō)兩個(gè)席位，今年上榜次數(shù)最多的量化，銀河證券中關(guān)村席位，華鑫上海分。
中關(guān)村這個(gè)席位的策略感覺較為簡(jiǎn)單粗暴直接，就是主要做競(jìng)價(jià)，最后一秒下單。比如周五的未來(lái)電器，競(jìng)價(jià)最后一秒鐘搶籌了大約1400萬(wàn)，盤后龍虎榜，這個(gè)席位買了1400萬(wàn)。（1924萬(wàn)，突然竄到了3302萬(wàn)。）
智能自控周五的競(jìng)價(jià)，最后一秒弱轉(zhuǎn)強(qiáng)搶籌了1200萬(wàn)左右，盤后龍虎榜，他也確實(shí)是買了這么多。
例子很多，就不一一細(xì)數(shù)了。
這個(gè)席位，被很多看龍虎榜的軟件打了一個(gè)標(biāo)簽，叫競(jìng)價(jià)搶籌。其實(shí)他的操作手法，不稀奇，也不是秘密。
華鑫上海分觀察下來(lái)，做競(jìng)價(jià)做得比較少，這個(gè)席位更多的是盤中和打板位置。
比如銀信科技，這三家華鑫應(yīng)該都是量化，因?yàn)榭待埢瘢麄兩习竦牡胤胶蜁r(shí)間，關(guān)聯(lián)性挺強(qiáng)的。經(jīng)常一起上榜。
如果你看過他們幾個(gè)月甚至長(zhǎng)達(dá)一年的記錄，你會(huì)發(fā)現(xiàn)，一開始的量化，沒啥大不了的。鴻博前幾個(gè)月的主升，天天都是量化的榜單。基本上還是在追逐市場(chǎng)放量的熱點(diǎn)，感覺比較僵硬，沒有多少主動(dòng)引導(dǎo)的感覺。
但是最近一個(gè)月的300行情，最開始可以追溯到5月底的百勝智能，豐立智能那一波去。
我要重點(diǎn)說(shuō)一下豐立智能。
5月22日，中金上海分這個(gè)量化席位，已經(jīng)上榜了。這是3連板。5月23日繼續(xù)買。特別是5月23日，買一到買五，全是量化。全是。
這一波，我敢說(shuō)游資是沒去的，去也是去了一點(diǎn)點(diǎn)。這里全是量化和散戶在賺錢。
我當(dāng)時(shí)，考慮的也不是豐立智能，而是百勝智能。做豐立智能的補(bǔ)漲。
5月24日的榜，銀行證券中關(guān)村這個(gè)席位，出現(xiàn)在賣4。說(shuō)明昨天這個(gè)席位已經(jīng)進(jìn)去了。
第一感覺是什么？
是恐怖。
因?yàn)檎Ｈ丝匆娯S立智能這個(gè)走勢(shì)的第一感覺，就是懷疑，就是本能地覺得見頂，怕接盤。即使去，也得控制倉(cāng)位去。
為什么這些量化敢這樣去懟？
包括最近的德邁仕啊，通力科技，等等一系列。為啥他們敢這樣去懟呢？
他們選票的邏輯在哪里？
這是接下來(lái)要重點(diǎn)說(shuō)的內(nèi)容。
首先第一點(diǎn)。
量化是自動(dòng)運(yùn)行的，量化本質(zhì)上就是一個(gè)流式傳輸?shù)膶?shí)時(shí)大數(shù)據(jù)架構(gòu)，就以我接觸過的量化來(lái)說(shuō)，這是一個(gè)非常類似于lambada架構(gòu)數(shù)據(jù)處理結(jié)構(gòu)。
人工是無(wú)法干預(yù)的，知道計(jì)算結(jié)果，而不知道具體的計(jì)算過程。
量化的處理數(shù)據(jù)結(jié)構(gòu)，肯定是分兩層的。一個(gè)叫批處理，一個(gè)叫流式處理。
批處理很好理解，就是歷史的離線數(shù)據(jù)，批量計(jì)算出來(lái)。
流式處理就是實(shí)時(shí)的競(jìng)價(jià)數(shù)據(jù)。
也就是說(shuō)，中關(guān)村這個(gè)席位在今天的9點(diǎn)24分29秒要買啥，極大概率是沒開盤前就已經(jīng)決定了。
買多少，買到什么點(diǎn)位，這就是實(shí)時(shí)數(shù)據(jù)計(jì)算出來(lái)的東西了。
比如周五的智能自控和周四的京能熱力，可以說(shuō)是極其類似的K線和量?jī)r(jià)情況。
京能熱力被一字核了，并不影響中關(guān)村這個(gè)席位以相同的手法去做智能自控。這也是一個(gè)佐證。
說(shuō)明開盤前就決定了要做智能自控的弱轉(zhuǎn)強(qiáng)，只要他出現(xiàn)了弱。那么中關(guān)村就會(huì)去引導(dǎo)轉(zhuǎn)強(qiáng)。
這個(gè)席位是專業(yè)做競(jìng)價(jià)弱轉(zhuǎn)強(qiáng)+競(jìng)價(jià)搶籌的風(fēng)格。
那么也就是說(shuō)啊，必然是昨天出現(xiàn)了一個(gè)點(diǎn)，也就是量?jī)r(jià)關(guān)系和板塊的強(qiáng)度達(dá)到了量化策略的標(biāo)準(zhǔn)，才會(huì)被這個(gè)席位所選擇。
第二點(diǎn)。
通過一系列最近一個(gè)月量化在300的表現(xiàn)，以及上面提到的豐立智能。
你會(huì)發(fā)現(xiàn)量化這個(gè)東西的優(yōu)勢(shì)，就在于不疑。
我之前講過，人都有五毒心，貪嗔癡慢疑。
人的天性就是趨利避害，生存的本能會(huì)促使你遠(yuǎn)離你覺得危險(xiǎn)的東西。
漲上天的東西，第一反應(yīng)是不敢追，怕出貨接盤。這就太多了。
跌入地的東西，第一反應(yīng)是不抄底，怕出貨接盤。比如昆侖萬(wàn)維暴雷后又失去熱度后的幾天。
比如人的買點(diǎn)和賣點(diǎn)上，人性的弱點(diǎn)通常非常真實(shí)。
虧損了舍不得跑，賺錢了想賺更多。反正水平越低的人，越是不喜歡及時(shí)跑，無(wú)論是賺錢還是虧錢。
但你看量化，天天都是有買有賣的。
一個(gè)量化的席位，買了2000多萬(wàn)拉起來(lái)，他必然會(huì)在高位出掉昨天的底倉(cāng)。所以就會(huì)造成一個(gè)機(jī)構(gòu)席位有買又有賣。
量化的操作極其貪婪，但對(duì)戰(zhàn)果極其不貪婪。
量化策略顯然是沒有這樣的五毒心的。
就比如剛剛說(shuō)到的，智能自控和京能熱力的例子。我說(shuō)一說(shuō)正常的短線判斷是怎樣的。
比如智能自控，如果按照一個(gè)正常的成熟的短線視角來(lái)看。
一板縮量，正常，短線主力資金引導(dǎo)起來(lái)的首板。
結(jié)果二板放了巨量，這說(shuō)明底部潛伏的資金走完了都。
智能自控的主力資金大概沒換過人。
你看6月15日，智能自控縮量首板。第二天沖高就被主力資金爆頭出貨。
7月12日一樣的大高開縮量首板，這是被主力資金引導(dǎo)的，7月13馬上又是沖高的放量下殺。看龍虎榜，二板成交7億多，上榜資金就10%的成交額。
這說(shuō)明買賣的資金很零碎，是量化引導(dǎo)的，而非什么大游資引導(dǎo)的。
這個(gè)票在常規(guī)的短線視角，二板是非常弱的。放巨量尾盤封的板。正常來(lái)說(shuō)明天就是要低開悶了。
這種情緒就像是一個(gè)老話，人一過百，形形色色。
意思人多了的話，里面啥樣的人都有。
只要放量大，分時(shí)走的又不好，第二天分歧必然大。
結(jié)果第三天智能自控繼續(xù)硬封。
京能熱力的情況和智能自控差不多，就省略解析了。
這里又可能會(huì)有人來(lái)說(shuō)，京能熱力怎么就和智能自控一樣了？他的身位，題材，市場(chǎng)地位截然不同。吧啦吧啦一大堆。
但我要說(shuō)，現(xiàn)在是嘗試進(jìn)入量化的視角來(lái)看市場(chǎng)。而量化才不知道什么叫身位和市場(chǎng)地位呢。
事實(shí)上，短線有非常多的共識(shí)。都是由人類虛構(gòu)出來(lái)的共識(shí)。
往大了說(shuō)，比如公司和國(guó)家這種體系，法律和規(guī)則這種框架，都是由人類虛構(gòu)的出來(lái)的。本身這些東西并不存在。這只是人類達(dá)成共識(shí)后的產(chǎn)物，而非大自然產(chǎn)物。
就像魯迅說(shuō)的，走的人多了，也就成了路。
餓的時(shí)候看見好吃的食物，大家都覺得好吃。因?yàn)檫@是生存的本能，這是每個(gè)生命都有的本能，不管是花草蟲鳥還是智慧生物。這是真實(shí)存在的，自然界本身就有的。
但弱轉(zhuǎn)強(qiáng)和搶籌，大家都覺得好，就是因?yàn)槎叹€里有一種共識(shí)叫超預(yù)期。
就比如南方精工，暴雷，一字跌停。開板那天競(jìng)價(jià)就3億多。但結(jié)果并不好。
這說(shuō)明，超預(yù)期這個(gè)東西，普遍存在短線選手的認(rèn)知內(nèi)。雖然超預(yù)期不是必定賺錢，但肯定是大概率賺錢的。
所以中關(guān)村的量化主策略總體思路就是比較直白的。
他就是要在一些需要弱轉(zhuǎn)強(qiáng)的地方，主動(dòng)打造一個(gè)弱轉(zhuǎn)強(qiáng)，人為的刻意地創(chuàng)造一個(gè)超預(yù)期，然后讓市場(chǎng)合力幫他抬轎。第二天沖高他必砸。
量化有一個(gè)點(diǎn)要非常非常非常注意。
量化不存在格局這一說(shuō)。
比如未來(lái)電器。
拉高了量化就會(huì)出底倉(cāng)。
上海華鑫分，和一些中金上海分這些量化席位。都是如此。
不過這個(gè)應(yīng)該以前也有提及。我說(shuō)過龍虎榜上有買有賣的機(jī)構(gòu)席位，就是量化。
說(shuō)到最重要的了，量化的擇股。
其實(shí)提這個(gè)對(duì)我來(lái)說(shuō)，尺度就很難把握。
我說(shuō)的太多了，我容易沒了。畢竟這不單純算是知識(shí)的科普。這有點(diǎn)像，我是個(gè)魔術(shù)師，我去揭秘別的魔術(shù)師的表演去了。有一說(shuō)一，以前好幾年，春晚的魔術(shù)一播出，就有些名不見經(jīng)傳的魔術(shù)師蹭熱點(diǎn)，非要來(lái)個(gè)揭秘。這種人在我看來(lái)，其實(shí)挺沒品的。
我說(shuō)的太少了吧，就太水了。盡量把握尺度。
畢竟我在量化機(jī)構(gòu)也工作了幾年。我曾經(jīng)在的量化公司，在業(yè)內(nèi)雖然寂寂無(wú)名。但是席位我很熟悉，我也有時(shí)候能看到他們的席位上龍虎榜。
我對(duì)量化的認(rèn)知肯定是比絕大多數(shù)靠自己摸索的短線選手要深的，這和水平無(wú)關(guān)，畢竟我實(shí)際接觸過，而你純靠自己摸索。
這里面就存在一個(gè)問題，真正還在一線的人不會(huì)說(shuō)任何東西，因?yàn)檫@是自己的飯碗。只有我這樣離開了量化，又還在做股票的人會(huì)多說(shuō)幾句。
這次周末和一個(gè)仍在量化的朋友深入聊了下，所以給出一個(gè)大致的，量化的選股方向和實(shí)際情況。
1.大體量量化是不咋賺錢的，小體量的量化，往往可以跑出一年好幾倍的收益。八位數(shù)未到九位數(shù)的那種，或者小九位數(shù)的。就是小體量量化了。
2.量化的所有策略，其實(shí)就是短線選手的共識(shí)選擇，比如強(qiáng)中選強(qiáng)，超預(yù)期，弱轉(zhuǎn)強(qiáng)。這些都是量化經(jīng)常出沒的地方，
3.量化要進(jìn)一個(gè)票前，這個(gè)票放量了。板塊當(dāng)天強(qiáng)度大。
4.一個(gè)板塊爆發(fā)當(dāng)天，只要這個(gè)板塊的成交量上來(lái)了，或者漲停數(shù)量?jī)?yōu)于其他板塊，或者輿論熱度上來(lái)了。那么量化必然會(huì)來(lái)，但連板上接力的概率不太高。
5.人氣。比如一個(gè)板塊有100個(gè)票，市場(chǎng)共有3000個(gè)票。舉個(gè)例子，例如這100個(gè)票，以正態(tài)分布的形態(tài)散落在人氣100-500名之間。突然有一天，大批量進(jìn)入人氣排行前100名。這就叫人氣，這是可以監(jiān)控的。
6.放量，放量不單指的是成交量，也有人氣度。但通常來(lái)講，以換手率來(lái)判斷，是可以判斷出來(lái)哪里的人氣是市場(chǎng)最聚焦的。放量，即為最新熱點(diǎn)。
7.量化通常選擇的標(biāo)的，一定是資金結(jié)構(gòu)比較簡(jiǎn)單的地方，簡(jiǎn)而言之，是之前縮量過很多的地方，市值偏小的地方。因?yàn)槭兄敌。Y金結(jié)構(gòu)簡(jiǎn)單，才有利于引導(dǎo)。
8.量化其實(shí)不關(guān)注人類選手關(guān)注的所有的點(diǎn)，包括什么卡位，分歧轉(zhuǎn)一致，一直轉(zhuǎn)分歧這種東西。
9.量化的所有操作都是套利，不要想他們會(huì)有什么格局。他們的操作成功率也不是高得離譜。割大肉也常見。
10.最重要的一點(diǎn)，量化的節(jié)奏，和我們普遍認(rèn)知的分歧節(jié)點(diǎn)，一致節(jié)點(diǎn)。關(guān)系不大。因?yàn)榱炕粦岩尚星榈某掷m(xù)性，而人的會(huì)的。也就是說(shuō)，一個(gè)板塊爆發(fā)，當(dāng)你懷疑行情持續(xù)性的時(shí)候，量化特別特別特別堅(jiān)定地去套利。反之亦然，當(dāng)你覺得這里放量上漲，主升市場(chǎng)的時(shí)候，量化一般開始撤退了。簡(jiǎn)而言之，你樂觀的時(shí)候量化策略一般會(huì)借著市場(chǎng)的樂觀做反向操作。因?yàn)闃酚^提供流動(dòng)性。
11.流動(dòng)性不好的地方，量化不會(huì)去。
12.一些低位的板（小于等于3板）看著很好，但沒有溢價(jià)。這說(shuō)明是量化在搞鬼。一些板看著很差，但第二天卻還不錯(cuò)，說(shuō)明量化在搞鬼。不要再以老一套判斷漲停次日溢價(jià)的那套守則去看待一個(gè)票的次日溢價(jià)了，因?yàn)闇?zhǔn)確率正在逐步降低。
主貼千贊，推油滿七張，開啟下一篇超級(jí)干貨！
總而言之，下周追量化行情去了。希望能延續(xù)7月剛開始的節(jié)奏！
