疫情期間，醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)終端場(chǎng)景變革催生格局重構(gòu)
疫情期間，“醫(yī)+藥+險(xiǎn)”全鏈路在線化模式初步落地
醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)具有特殊性。由于醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)中消費(fèi)方（通常為患者本人）、支付方（以國(guó)家醫(yī)保 為主的多層次支付體系）、決策方（通常為醫(yī)師/藥師）三方互異，所以終端消費(fèi)場(chǎng)景較 傳統(tǒng)消費(fèi)領(lǐng)域更為復(fù)雜，參與方更多，共同影響終端消費(fèi)行為。
“互聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)”及“互聯(lián)網(wǎng)+藥”進(jìn)一步向“互聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)+藥”發(fā)展。早期，“互聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)” 及“互聯(lián)網(wǎng)+藥”的獨(dú)立發(fā)展使得患者出現(xiàn)“診藥分離”現(xiàn)象。2017 年開始，醫(yī)療、醫(yī) 藥、運(yùn)力等多方開始聯(lián)結(jié)，以患者就醫(yī)需求為中心實(shí)現(xiàn)功能融合，線上線下逐步融為一 體，“互聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)+藥”模式出現(xiàn)。
“醫(yī)+藥+險(xiǎn)”全鏈路在線化模式初步落地。新冠疫情期間，國(guó)家為解決以慢病 患者為代表的非新冠患者難以及時(shí)滿足基本就醫(yī)需求的問(wèn)題，積極突破“互聯(lián)網(wǎng)+險(xiǎn)”， “醫(yī)+藥+險(xiǎn)”全鏈路在線化模式在諸多省市初步落地。
早期，health-tech 未向醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)滲透時(shí)，醫(yī)藥終端消費(fèi)場(chǎng)景完全受制于物理空間，患者 需要在醫(yī)療/醫(yī)藥機(jī)構(gòu)內(nèi)完成就醫(yī)購(gòu)藥過(guò)程。為更好說(shuō)明場(chǎng)景的演變，我們做出如下定義：
? C+：consumer，廣義上，代表大健康領(lǐng)域消費(fèi)者；狹義上，代表有治病需求的患者；
? D+：data，廣義上，代表實(shí)現(xiàn)互聯(lián)互通的數(shù)據(jù)化信息；
? L+：logistics，廣義上，代表 2C 端的物流體系（按配送性質(zhì)分為跨區(qū)域及同城配送）；
? F2F：face to face，線下的面對(duì)面交流場(chǎng)景；
? F2S：face to screen，廣義上，統(tǒng)指在線化場(chǎng)景；
? F2S2F：face to screen to face，在線化的面對(duì)面交流場(chǎng)景。
終端場(chǎng)景發(fā)生變革，催生醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)整體格局重構(gòu)
醫(yī)藥終端從 F2F（face-to-face）到 F2S（face-to-screen）的場(chǎng)景變革，使得患者在“醫(yī)+ 藥+險(xiǎn)”全鏈路在線化中全面實(shí)現(xiàn)與醫(yī)療/醫(yī)藥機(jī)構(gòu)、醫(yī)師/藥師、處方、醫(yī)保卡以及藥品 等的分離，我們認(rèn)為，這將進(jìn)一步催生醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)格局重構(gòu)：health-tech 的滲透、物流體 系的聯(lián)結(jié)、各核心要素的終端場(chǎng)景分離使得醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)格局重構(gòu)，向平臺(tái)型發(fā)展模式升級(jí)。
? 對(duì)患者而言：F2S 模式下的自主決策力變強(qiáng)，產(chǎn)品觸達(dá)范圍更廣，從藥品到非藥品， 具有無(wú)界選擇；針對(duì)常見(jiàn)病/慢病等復(fù)診情形，還可以實(shí)現(xiàn)“足不出戶”的就醫(yī)流程 （醫(yī)保電子憑證的應(yīng)用使得醫(yī)保卡可脫卡支付），就醫(yī)體驗(yàn)感得到明顯改善；
? 對(duì)零售與工業(yè)而言：F2S 模式下，患者行為可追溯，并形成數(shù)據(jù)畫像，有助于精準(zhǔn) 營(yíng)銷（借助智能推送，產(chǎn)品信息觸達(dá)消費(fèi)者的能力變強(qiáng)）、無(wú)界觸達(dá)（借助物流配送， 產(chǎn)品銷售觸達(dá)消費(fèi)者的能力變強(qiáng)），從而使得工業(yè)與消費(fèi)者的距離越來(lái)越近。 近年來(lái)，以阿里、京東等為代表的流量平臺(tái)突破醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)各環(huán)節(jié)的線性關(guān)系，以消費(fèi)者 為中心，積極聯(lián)結(jié)大健康領(lǐng)域的產(chǎn)品和服務(wù)供應(yīng)方（諸如品牌工業(yè)企業(yè)、消費(fèi)類醫(yī)療服 務(wù)企業(yè)、醫(yī)療機(jī)構(gòu)及醫(yī)生等），同時(shí)聯(lián)結(jié)流通企業(yè)（精簡(jiǎn)供應(yīng)鏈環(huán)節(jié)）、零售終端（有線 上業(yè)務(wù)開展資質(zhì)的零售連鎖，提供 B2C 及 O2O 服務(wù)）及配送平臺(tái)（具 B2C 及 O2O 配送 資質(zhì)的平臺(tái)）等，協(xié)同滿足消費(fèi)者的大健康需求。我們認(rèn)為，隨著阿里、京東等流量平 臺(tái)開始深耕大健康產(chǎn)業(yè)，未來(lái)諸如騰訊、百度、美團(tuán)、拼多多、抖音、小米等平臺(tái)優(yōu)勢(shì) 明顯的企業(yè)都有可能成為整合醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)的潛在進(jìn)入者，并形成入口多樣化的醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)發(fā) 展格局：諸如電商入口、互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院入口、移動(dòng)支付入口、O2O 配送入口、直播入口、 物聯(lián)網(wǎng)入口等，雖然入口有差異，但是消費(fèi)者均能一定程度滿足全生命周期健康需求（取 決于各平臺(tái)所聯(lián)結(jié)的產(chǎn)品與服務(wù)等功能是否全面）。
疫后時(shí)代，醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)拉開數(shù)字化發(fā)展序幕
2018，重要里程碑；2020，加速器。我們認(rèn)為，2018 年 4 月，國(guó)務(wù)院辦公廳正式發(fā)布《關(guān) 于促進(jìn)“互聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)療健康”發(fā)展的意見(jiàn)》，從基調(diào)上明確了對(duì)“互聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)療健康”發(fā)展 的高度重視，成為行業(yè)發(fā)展的重要里程碑；2020 年，新冠疫情的發(fā)生，成為“互聯(lián)網(wǎng)+ 醫(yī)療健康”加速發(fā)展的拐點(diǎn)，不論從國(guó)家頻出的政策支持力度而言，還是從全民自行的 習(xí)慣培養(yǎng)而言，都成為行業(yè)發(fā)展的加速器。
全面基建時(shí)代開始，拉開健康數(shù)據(jù)時(shí)代序幕。我們認(rèn)為，2020-2022 年，國(guó)內(nèi)醫(yī)療/醫(yī)藥/ 醫(yī)保體系將全面進(jìn)入信息化建設(shè)時(shí)代，各地互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院（平臺(tái)）的建設(shè)、藥品信息化追 溯體系的落地、全國(guó)醫(yī)保電子憑證的應(yīng)用等將為“互聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)療健康”在全國(guó)范圍內(nèi)實(shí)現(xiàn) “醫(yī)+藥+險(xiǎn)”聯(lián)動(dòng)發(fā)展打下堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。隨著“醫(yī)+藥+險(xiǎn)”各環(huán)節(jié)實(shí)現(xiàn)全流程數(shù)字化，以 及多層次支付體系日益完善，我們認(rèn)為，2023 年開始，醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)或?qū)⑦M(jìn)入健康數(shù)據(jù)時(shí)代， 各核心要素實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)互聯(lián)互通，國(guó)家監(jiān)管能力實(shí)現(xiàn)指數(shù)級(jí)提升，以消費(fèi)者為中心的多入 口、無(wú)邊界、個(gè)性化、全生命周期健康管理模式有望落地。
信息化基建提速，大健康全域數(shù)據(jù)網(wǎng)絡(luò)有望形成，醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)進(jìn)入數(shù)據(jù)時(shí)代
“醫(yī)”端信息化基建提速，醫(yī)療大數(shù)據(jù)中心有望形成
國(guó)家統(tǒng)籌，加快建立互聯(lián)網(wǎng)診療服務(wù)平臺(tái)。疫情期間，國(guó)家發(fā)布《關(guān)于在疫情防控中做 好互聯(lián)網(wǎng)診療咨詢服務(wù)工作的通知》，要求各省級(jí)衛(wèi)生健康行政部門統(tǒng)一建立全省的互聯(lián) 網(wǎng)醫(yī)療服務(wù)監(jiān)管平臺(tái)，加強(qiáng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)診療服務(wù)事前、事中和事后的動(dòng)態(tài)監(jiān)管，加強(qiáng)醫(yī)務(wù) 人員資質(zhì)、診療行為、處方流轉(zhuǎn)、數(shù)據(jù)安全的監(jiān)管，保障互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療健康服務(wù)規(guī)范有序。 我們認(rèn)為，各地醫(yī)療機(jī)構(gòu)的信息化建設(shè)有望提速，同時(shí)隨著 5G 的建設(shè)推進(jìn)，網(wǎng)絡(luò)穩(wěn)定性 和傳輸質(zhì)量將得到明顯改善，為遠(yuǎn)程會(huì)診、遠(yuǎn)程手術(shù)、遠(yuǎn)程監(jiān)護(hù)等提供基礎(chǔ)和安全保障。
醫(yī)療大數(shù)據(jù)中心有望形成，推進(jìn) AI 輔助診療。我們認(rèn)為，省市級(jí)互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療服務(wù)監(jiān)管平 臺(tái)的搭建有望實(shí)現(xiàn)醫(yī)療機(jī)構(gòu)院內(nèi)院外數(shù)據(jù)互聯(lián)互通，使得海量醫(yī)療數(shù)據(jù)得到更為高效靈 活的深度挖掘與開發(fā)，助力臨床科研的開展更為智能化，進(jìn)而推進(jìn) AI 輔助診療的應(yīng)用。
“藥”端信息化基建提速，藥品大數(shù)據(jù)中心有望形成
國(guó)家統(tǒng)籌，有望加快相關(guān)藥品的追溯體系建設(shè)進(jìn)程。2018 年 11 月，國(guó)家藥監(jiān)局發(fā)布《關(guān) 于藥品信息化追溯體系建設(shè)的指導(dǎo)意見(jiàn)》，致力于搭建覆蓋藥品生產(chǎn)、流通和使用等環(huán)節(jié) 的追溯系統(tǒng)，統(tǒng)籌各方協(xié)同推進(jìn)“一物一碼，物碼同追”，實(shí)現(xiàn)全品種、全過(guò)程追溯。2019 年 4 月、2019 年 8 月、2020 年 3 月，國(guó)家藥監(jiān)局陸續(xù)發(fā)布 10 項(xiàng)信息化建設(shè)要求，通過(guò) 統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)推動(dòng)藥品追溯體系建設(shè)在全國(guó)范圍內(nèi)逐步落地。
藥品大數(shù)據(jù)中心有望形成，加強(qiáng)用藥安全保障。作為藥品質(zhì)量安全的責(zé)任主體，藥品上 市許可持有人、生產(chǎn)企業(yè)、經(jīng)營(yíng)企業(yè)、使用單位等均負(fù)有追溯義務(wù)，需要通過(guò)藥品追溯 系統(tǒng)實(shí)現(xiàn)追溯信息存儲(chǔ)、交換、互聯(lián)互通。我們認(rèn)為，隨著各省級(jí)及國(guó)家級(jí)的藥品追溯 體系建設(shè)落地，藥品大數(shù)據(jù)中心有望形成，藥品從生產(chǎn)出廠到最終流向患者的各個(gè)環(huán)節(jié) 有望實(shí)現(xiàn)信息準(zhǔn)確、完整、可追溯，在藥品安全監(jiān)管、問(wèn)題產(chǎn)品召回、藥品應(yīng)急處置等 領(lǐng)域均能發(fā)揮重要作用，保障公眾用藥安全。
“險(xiǎn)”端信息化基建提速，醫(yī)保大數(shù)據(jù)中心有望形成
國(guó)家統(tǒng)籌，加快推進(jìn)全國(guó)范圍應(yīng)用醫(yī)保電子憑證。疫情期間，國(guó)家印發(fā)《國(guó)家醫(yī)療保障 局辦公室關(guān)于全面推廣應(yīng)用醫(yī)保電子憑證的通知》（醫(yī)保辦〔2020〕10 號(hào)），要求在 2020 年底前，各地實(shí)現(xiàn)醫(yī)保電子憑證在線上就醫(yī)購(gòu)藥、公共服務(wù)查詢和個(gè)人參保信息查詢等 場(chǎng)景的應(yīng)用，要求各地實(shí)現(xiàn) 30%以上本地參保人激活醫(yī)保電子憑證，每個(gè)地級(jí)市主要大 型藥店和至少 1 家醫(yī)院支持使用醫(yī)保電子憑證。
醫(yī)保大數(shù)據(jù)中心有望形成，提升監(jiān)管能力。此次國(guó)家統(tǒng)籌搭建全國(guó)醫(yī)療保障信息平臺(tái)， 要求各地確保本地區(qū)與國(guó)家醫(yī)保核心業(yè)務(wù)區(qū)網(wǎng)絡(luò)有效聯(lián)通，按照醫(yī)保信息平臺(tái)技術(shù)框架 要求完成系統(tǒng)運(yùn)行環(huán)境建設(shè)，按統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)采集人員基礎(chǔ)數(shù)據(jù)和參保信息集中清洗后上報(bào)。 我們認(rèn)為，隨著各地醫(yī)療/醫(yī)藥機(jī)構(gòu)遵循醫(yī)療保障信息平臺(tái)相關(guān)業(yè)務(wù)和技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范與醫(yī) 保信息系統(tǒng)實(shí)現(xiàn)對(duì)接后，全民醫(yī)保大數(shù)據(jù)中心有望形成，助力監(jiān)管層實(shí)時(shí)管控醫(yī)保賬戶。
“醫(yī)+藥+險(xiǎn)”全鏈路在線化實(shí)現(xiàn)場(chǎng)景擊穿，推進(jìn)醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)進(jìn)入健康數(shù)據(jù)時(shí)代
“醫(yī)+藥+險(xiǎn)”全鏈路在線化普及，助力監(jiān)管能力指數(shù)級(jí)提升。我們認(rèn)為，全國(guó)范圍內(nèi)醫(yī) 療/醫(yī)藥/醫(yī)保體系信息化基建的推進(jìn)有助于常見(jiàn)病/慢病復(fù)診等領(lǐng)域“醫(yī)+藥+險(xiǎn)”全鏈路 在線化普及，省市級(jí)互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療服務(wù)監(jiān)管平臺(tái)集“服務(wù)+監(jiān)管”功能二位一體，醫(yī)療機(jī)構(gòu) 通過(guò)處方流轉(zhuǎn)平臺(tái)與醫(yī)藥機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)互聯(lián)互通，實(shí)現(xiàn)診療、處方、交易、配送全程可 追溯，信息流、資金流、物流全程可監(jiān)控，助力監(jiān)管能力指數(shù)級(jí)提升。
大健康全域數(shù)據(jù)網(wǎng)絡(luò)有望形成，醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)進(jìn)入健康數(shù)據(jù)時(shí)代。我們認(rèn)為，“互聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)療 健康”的發(fā)展會(huì)進(jìn)一步引入物聯(lián)網(wǎng)、區(qū)塊鏈等技術(shù)，保證電子處方的唯一性、藥品追溯 碼的唯一性、醫(yī)保電子憑證的唯一性，以及通過(guò)“醫(yī)+藥+險(xiǎn)”全鏈路在線化，實(shí)現(xiàn)人、 處方、藥品、醫(yī)保等數(shù)據(jù)在同一網(wǎng)絡(luò)中集成，全面實(shí)現(xiàn)醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)數(shù)據(jù)互聯(lián)，大健康全域 數(shù)據(jù)網(wǎng)絡(luò)有望形成。其中，電子處方將患者、檢驗(yàn)師（及所在醫(yī)療機(jī)構(gòu)）、醫(yī)師（及所在 醫(yī)療機(jī)構(gòu)）、藥師（及所在醫(yī)藥機(jī)構(gòu)）、藥品完整追溯信息等諸多數(shù)據(jù)一一對(duì)應(yīng)。
數(shù)據(jù)資產(chǎn)“積累+運(yùn)營(yíng)”二位一體，成為新時(shí)代的企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力
當(dāng)醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)進(jìn)入健康數(shù)據(jù)時(shí)代，藥品數(shù)據(jù)化（一物一碼，從工廠到流通到終端全流程可 追溯）、運(yùn)營(yíng)數(shù)據(jù)化（生產(chǎn)、營(yíng)銷、物流、銷售等環(huán)節(jié)實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)驅(qū)動(dòng)決策）、就醫(yī)購(gòu)藥行 為數(shù)據(jù)化（問(wèn)診、搜索、瀏覽、交易等行為均被數(shù)據(jù)化留存）等將產(chǎn)生海量數(shù)據(jù)資產(chǎn)， 我們認(rèn)為，不論是來(lái)自于 C 端的數(shù)據(jù)資產(chǎn)，還是來(lái)自于 B 端的數(shù)據(jù)資產(chǎn)，都具挖掘價(jià)值。
以 C 端為中心的數(shù)據(jù)資產(chǎn)，在諸多領(lǐng)域均體現(xiàn)重要價(jià)值
基于消費(fèi)者是醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)最核心要素，以 C 端為中心的數(shù)據(jù)資產(chǎn)體現(xiàn)消費(fèi)者畫像的顆粒感， 是實(shí)現(xiàn)“千人千面”全生命周期健康管理體系搭建的根基。我們認(rèn)為，對(duì)醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)而言， 充分運(yùn)營(yíng) C 端數(shù)據(jù)，在精準(zhǔn)研發(fā)、精準(zhǔn)營(yíng)銷、個(gè)性化健康管理、臨床疾病研究、醫(yī)保控 費(fèi)等領(lǐng)域，均體現(xiàn)重要價(jià)值，進(jìn)而為挖掘數(shù)據(jù)服務(wù)的盈利點(diǎn)提供可能性。
? 研發(fā)領(lǐng)域：改進(jìn)臨床試驗(yàn)設(shè)計(jì)、縮短藥物研發(fā)周期、降低藥物研發(fā)成本；
? 營(yíng)銷/銷售：基于消費(fèi)者數(shù)據(jù)畫像，深入挖掘健康需求，實(shí)現(xiàn)精準(zhǔn)營(yíng)銷/銷售；
? 科研領(lǐng)域：挖掘海量醫(yī)療數(shù)據(jù)提升臨床科研能力，推進(jìn) AI 輔助技術(shù)，助力基層醫(yī)療， 優(yōu)化醫(yī)療資源配置；基于時(shí)間序列、不同屬地、不同人群等實(shí)現(xiàn)疾病的動(dòng)態(tài)分析， 加強(qiáng)疾病預(yù)測(cè)、流行病研究等；
? 監(jiān)管部門：對(duì)各地醫(yī)保實(shí)時(shí)監(jiān)管，高效合理統(tǒng)籌醫(yī)保資金使用。
醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)新時(shí)代，數(shù)據(jù)資產(chǎn)“積累+運(yùn)營(yíng)”能力將成為企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力
我們認(rèn)為，從企業(yè)角度而言，未來(lái)數(shù)據(jù)資產(chǎn)“積累+運(yùn)營(yíng)”能力或?qū)⒊蔀楹诵母?jìng)爭(zhēng)力：一 方面積累與運(yùn)營(yíng) C 端數(shù)據(jù)，深入挖掘消費(fèi)者的健康需求，通過(guò)精準(zhǔn)營(yíng)銷為消費(fèi)者提供更 精準(zhǔn)的產(chǎn)品與服務(wù)并積極促成銷售，提升變現(xiàn)能力；一方面積累與運(yùn)營(yíng) B 端數(shù)據(jù)，基于 實(shí)時(shí)反饋數(shù)據(jù)進(jìn)行動(dòng)態(tài)決策，而決策后帶動(dòng)的數(shù)據(jù)更新將繼續(xù)形成反饋機(jī)制，不斷循環(huán)， 幫助企業(yè)優(yōu)化運(yùn)營(yíng)效率，實(shí)現(xiàn)智能化的工業(yè)制造、倉(cāng)儲(chǔ)管理、銷售決策等，降本增效。
Health-tech 不斷滲透，多場(chǎng)景賦能醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)
醫(yī)療領(lǐng)域：醫(yī)療科技貫穿“診前-診中-診后”全流程
問(wèn)診環(huán)節(jié)：語(yǔ)音識(shí)別、人機(jī)對(duì)話（智能導(dǎo)診/預(yù)問(wèn)診）
? 語(yǔ)音病例：提升工作效率，但系統(tǒng)仍有一定優(yōu)化空間
手工病歷錄入中有著諸多痛點(diǎn)：1）病歷錄入耗時(shí)過(guò)長(zhǎng)，根據(jù)丁香園調(diào)查，50%以上的住 院醫(yī)生每天用于寫病歷的平均時(shí)間達(dá) 4 小時(shí)以上，其中一部分甚至超過(guò) 7 小時(shí)；據(jù)美國(guó) 醫(yī)學(xué)會(huì)（AMA）統(tǒng)計(jì)，醫(yī)生職業(yè)生涯約 15~20%的時(shí)間用在病歷書寫等文檔工作上，而正 在接受訓(xùn)練的醫(yī)生（如住院醫(yī)師）所耗費(fèi)的時(shí)間更是高達(dá) 30%。2）由于需要使用器材進(jìn) 行診斷，絕大部分醫(yī)生無(wú)法立刻記錄病人情況，事后補(bǔ)記往往會(huì)遺忘一些信息，影響后 續(xù)治療。3）病例錄入工作過(guò)于繁瑣，部分醫(yī)生無(wú)法拿出大量時(shí)間進(jìn)行詳細(xì)病歷記錄，過(guò) 于簡(jiǎn)化的記錄不利于醫(yī)院和研究機(jī)構(gòu)進(jìn)行病案的回溯性研究。
通過(guò) AI 算法及硬件的輔助，語(yǔ)音識(shí)別到文字轉(zhuǎn)換可以在很短的時(shí)間內(nèi)完成，在保證識(shí)別 率的前提下，大大減少了醫(yī)生的工作負(fù)擔(dān)，也保證了病人檔案的完備性和更新的實(shí)時(shí)性。
語(yǔ)音識(shí)別系統(tǒng)一般通過(guò)以下環(huán)節(jié)實(shí)現(xiàn)聲波信號(hào)到文本的轉(zhuǎn)換：預(yù)處理環(huán)節(jié)、提取聲學(xué)特 征環(huán)節(jié)和確定用詞環(huán)節(jié)。首先，在預(yù)處理階段通過(guò)傳統(tǒng)的算法降低聲波信號(hào)的噪聲干擾， 并將整段聲音分割成毫秒級(jí)別長(zhǎng)度的音頻幀。其次，針對(duì)每一段音頻幀提取聲學(xué)特征， 用一個(gè)多維向量表示每一幀波形。最后確定用詞環(huán)節(jié)中，根據(jù)特征向量，通過(guò)循環(huán)神經(jīng) 網(wǎng)絡(luò)模型（RNN）將音頻幀識(shí)別成狀態(tài)1，進(jìn)而將狀態(tài)組合成音素2，音素組合成單詞，最 終確定聲音信號(hào)表達(dá)的語(yǔ)句文本。
美國(guó)語(yǔ)音病歷系統(tǒng)借助電子病例建設(shè)政策東風(fēng)推進(jìn)。2011 年美國(guó)政府推出激勵(lì)計(jì)劃和懲 罰措施大力推進(jìn)全國(guó)范圍的病歷電子化，大力推進(jìn)語(yǔ)音電子病歷系統(tǒng)。目前，其醫(yī)療語(yǔ) 音解決方案在美國(guó)醫(yī)療機(jī)構(gòu)中的覆蓋率高達(dá) 72%，其客戶分布在全球 30 余個(gè)國(guó)家和地區(qū)， 已經(jīng)有 50 萬(wàn)名臨床醫(yī)師和 1 萬(wàn)臺(tái)醫(yī)療設(shè)備采用其醫(yī)療語(yǔ)音解決方案。但是從近幾年公司 年報(bào)來(lái)看，該公司持續(xù)虧損，主要由于 Nuance 核心語(yǔ)音識(shí)別技術(shù)較為落后，其他智能語(yǔ) 音市場(chǎng)被 google、蘋果微軟等科技巨頭蠶食。
國(guó)內(nèi)語(yǔ)音電子病歷系統(tǒng)處于起步階段，市場(chǎng)前景廣闊。語(yǔ)音電子病歷系統(tǒng)首先建立在醫(yī) 院信息化系統(tǒng)基礎(chǔ)上，我國(guó)醫(yī)院信息化系統(tǒng)滲透率較低；另一方面，基于中文的語(yǔ)音識(shí) 別技術(shù)起步較晚，所以目前該系統(tǒng)多數(shù)落地于試點(diǎn)醫(yī)院，還未推廣普及。對(duì)標(biāo)美國(guó)醫(yī)療 系統(tǒng)的滲透率，國(guó)內(nèi)語(yǔ)音電子病歷系統(tǒng)市場(chǎng)前景廣闊。
醫(yī)療機(jī)構(gòu)間相互獨(dú)立性強(qiáng)，系統(tǒng)落地過(guò)程中拓展市場(chǎng)是關(guān)鍵，數(shù)據(jù)集仍有待優(yōu)化。國(guó)內(nèi) 醫(yī)療機(jī)構(gòu)之間業(yè)務(wù)方面聯(lián)系較少，在信息化方面，國(guó)內(nèi)距離醫(yī)院間信息共享和傳播的信 息化階段非常遙遠(yuǎn)，所以語(yǔ)音病歷系統(tǒng)在落地的過(guò)程中，需要逐個(gè)與醫(yī)院建立單點(diǎn)聯(lián)系， 這對(duì)于企業(yè)的市場(chǎng)拓展是一重阻礙，所以我們認(rèn)為有醫(yī)療機(jī)構(gòu)渠道優(yōu)勢(shì)的企業(yè)會(huì)較早實(shí) 現(xiàn)系統(tǒng)落地。此外，由于現(xiàn)今語(yǔ)音識(shí)別到文字轉(zhuǎn)換這一環(huán)節(jié)正確率已有一定程度保證， 如何將直白的語(yǔ)言轉(zhuǎn)換為醫(yī)療用結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù)將是關(guān)鍵。我們認(rèn)為，轉(zhuǎn)換的效率和效果均 與訓(xùn)練數(shù)據(jù)集有關(guān)，若醫(yī)療數(shù)據(jù)的獲取更加順利，真正語(yǔ)音病歷的全面落地速度會(huì)變得 更快。
? 醫(yī)療咨詢
導(dǎo)診與預(yù)問(wèn)診是指在用戶有輕微癥狀或有分診需求的時(shí)候，通過(guò)與系統(tǒng)的交互得到一個(gè) 較為寬泛的診斷信息，輔助用戶在相應(yīng)的科室掛號(hào)或輔助醫(yī)院分診臺(tái)工作人員為患者提 供分診服務(wù)。通過(guò)智能的人機(jī)對(duì)話，醫(yī)療機(jī)構(gòu)可以使精確導(dǎo)診服務(wù)前置于掛號(hào)和就診前， 提高醫(yī)療服務(wù)效率，改善患者的就醫(yī)體驗(yàn)。智能導(dǎo)診幫助解決了三類問(wèn)題：1）根據(jù)癥狀 診斷疾病；2）根據(jù)疾病導(dǎo)診科室；3）直接掛號(hào)最匹配的科室大夫。相比人工導(dǎo)診，智 能導(dǎo)診不僅可以全天 24 小時(shí)在線，而且可以匹配醫(yī)生，精確度更為提高，提高醫(yī)患雙方 的效率和體驗(yàn)。
在 AI 技術(shù)的助力下，移動(dòng)問(wèn)診向輔助診療方向不斷發(fā)展。移動(dòng)問(wèn)診為就醫(yī)過(guò)程中帶來(lái)更 好的就醫(yī)體驗(yàn)更多的是渠道拓展，讓患者有較為便利的渠道與醫(yī)生進(jìn)行有效溝通。而未 來(lái)，在 AI 技術(shù)的推進(jìn)下，移動(dòng)問(wèn)診從“互聯(lián)網(wǎng)+”形態(tài)轉(zhuǎn)變?yōu)?ldquo;AI+”形態(tài)，不僅是在渠 道上，更是在醫(yī)療服務(wù)上為用戶帶來(lái)更好的就醫(yī)體驗(yàn)。目前，人工智能技術(shù)在輔助診療 上不斷進(jìn)行嘗試與突破，2018 年 6 月 21 日，騰訊發(fā)布首個(gè) AI 醫(yī)學(xué)輔助診療開放平臺(tái)， 除 2017 年發(fā)布的 AI 影像診斷“騰訊覓影”以外，通過(guò)模擬醫(yī)生的學(xué)習(xí)經(jīng)歷，運(yùn)用自然 語(yǔ)言處理技術(shù)分析學(xué)習(xí)醫(yī)學(xué)文獻(xiàn)、病歷等信息，構(gòu)建診療的知識(shí)圖譜，最終通過(guò)病歷檢 索和知識(shí)圖譜推理建立診斷模型。目前該平臺(tái)涵蓋醫(yī)院門診 90%的高頻診斷疾病在內(nèi)可 以預(yù)測(cè) 700 多種疾病。技術(shù)的發(fā)展拓展了移動(dòng)醫(yī)療的邊界。
平安好醫(yī)生是“互聯(lián)網(wǎng)+”時(shí)代移動(dòng)問(wèn)診領(lǐng)域跑出的領(lǐng)軍企業(yè)，目前正嘗試 AI 技術(shù)賦能。 以平安好醫(yī)生為例，平安好醫(yī)生 App 是“互聯(lián)網(wǎng)+”時(shí)代發(fā)展起來(lái)的 C 端移動(dòng)問(wèn)診服務(wù)應(yīng) 用，由平安健康（平安集團(tuán)旗下的全資子公司）推出，2018 年 5 月已于港交所上市。 在過(guò)去幾年的發(fā)展中，平安好醫(yī)生服務(wù)了上億用戶，積累海量信息化的問(wèn)診、處方、用藥 等醫(yī)療大數(shù)據(jù)，為其應(yīng)用 AI 技術(shù)打下了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。目前平安好醫(yī)生已經(jīng)開始從部分疾 病入手，建立智能問(wèn)診系統(tǒng)。
除由移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代發(fā)展至今的參與者以外，在該領(lǐng)域也有許多以人工智能技術(shù)起家的 新進(jìn)入者。以大數(shù)醫(yī)達(dá)為例，運(yùn)用自然語(yǔ)言處理技術(shù)替代專業(yè)醫(yī)生與用戶進(jìn)行交互，將 用戶描述的不適癥狀與已有的知識(shí)進(jìn)行匹配，反饋給用戶一個(gè)診斷結(jié)果，在不同的應(yīng)用 中，這一結(jié)果可以是診斷可能患的疾病，也可能是一個(gè)去醫(yī)院就醫(yī)的建議信息，包括就 診醫(yī)院，應(yīng)掛號(hào)科室等。
但目前導(dǎo)診和預(yù)問(wèn)診服務(wù)產(chǎn)品的 AI 技術(shù)應(yīng)用處于較為早期的階段。在大量的產(chǎn)品中，并 未用自然語(yǔ)言文本或語(yǔ)音的方式進(jìn)行溝通，而是以回答“選擇題”的形式進(jìn)行交互。主要 原因有以下兩個(gè)方面：從技術(shù)的角度來(lái)看，語(yǔ)義識(shí)別技術(shù)本身還不成熟，結(jié)合大量醫(yī)學(xué) 文獻(xiàn)進(jìn)行診斷分析建立知識(shí)圖譜的技術(shù)需要進(jìn)一步發(fā)展，才能得到更加準(zhǔn)確的癥狀描述 和診斷結(jié)果的匹配；從用戶使用的角度來(lái)看，醫(yī)學(xué)文獻(xiàn)和醫(yī)生記錄的病歷在疾病癥狀描 述時(shí)有很強(qiáng)的專業(yè)性，用戶描述癥狀的口語(yǔ)化表達(dá)方式和專業(yè)表述之間的差異更增加了 語(yǔ)義理解結(jié)果準(zhǔn)確性的難度，降低了導(dǎo)診和醫(yī)療咨詢服務(wù)的準(zhǔn)確性。
診斷環(huán)節(jié)：影像診斷、腦機(jī)接口、遠(yuǎn)程會(huì)診、膠囊機(jī)器人
? 影像診斷：AI 技術(shù)應(yīng)用效果顯著，數(shù)據(jù)仍是痛點(diǎn)
我國(guó)醫(yī)療影像行業(yè)存在信息化建設(shè)程度低、誤診率高、醫(yī)生嚴(yán)重缺乏等問(wèn)題亟待解決。 據(jù) CHIMA 統(tǒng)計(jì)，2015 年我國(guó)醫(yī)院 PACS 系統(tǒng)的滲透率不超過(guò) 50%，正處于從膠片影像向 電子影像過(guò)度的階段，而美國(guó)醫(yī)院（除小診所外）信息系統(tǒng)已達(dá)到 100%覆蓋，影像數(shù)據(jù) 可在各醫(yī)院間共享。另?yè)?jù)中國(guó)醫(yī)學(xué)學(xué)會(huì)統(tǒng)計(jì)，中國(guó)臨床醫(yī)療中每年的誤診人數(shù)約為 5,700 萬(wàn)人，總誤診率為 27.8%，其中惡性腫瘤平均誤診率為 40%，器官異位誤診率為 60%，而 這些誤診主要發(fā)生在基層醫(yī)療機(jī)構(gòu)。據(jù)互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療健康產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟統(tǒng)計(jì)，醫(yī)學(xué)影像數(shù)據(jù)年 增長(zhǎng)率為 63%，而一名專業(yè)醫(yī)生培養(yǎng)周期長(zhǎng)達(dá) 7~12 年，放射科醫(yī)生數(shù)量年增長(zhǎng)率僅為 2%，遠(yuǎn)低于影像數(shù)據(jù)的增長(zhǎng)，存在較大的缺口。
AI 影像診斷從不同病種的應(yīng)用場(chǎng)景切入，有望解決醫(yī)療影像行業(yè)痛點(diǎn)。AI 圖像診斷目前 已在肺部結(jié)節(jié)檢測(cè)、糖尿病眼底鏡篩查、乳腺癌病灶檢測(cè)等疾病的輔助診斷中取得顯著 效果。以騰訊公司研發(fā)的“覓影”為例，在一項(xiàng)人機(jī)對(duì)比實(shí)驗(yàn)（對(duì) 50 例病人進(jìn)行判斷） 中其敏感度和特異度（96%和 88%）均超過(guò)了普通醫(yī)生的平均水平（77%和 81%），并已 接近優(yōu)秀醫(yī)生的水平，而且其僅需十幾秒的時(shí)間進(jìn)行判斷，要遠(yuǎn)遠(yuǎn)快于醫(yī)生。我們預(yù)計(jì)， 未來(lái)類似系統(tǒng)在輔助診斷中的應(yīng)用能夠有效提升醫(yī)生閱片效率、降低漏檢的概率。
例如，在肺部影像識(shí)別環(huán)節(jié)中，我們可以通過(guò)已有結(jié)節(jié)標(biāo)注信息（需要影像科專家進(jìn)行 訓(xùn)練數(shù)據(jù)的標(biāo)注）生成的肺部結(jié)節(jié)圖像，訓(xùn)練基于卷積神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)的肺結(jié)節(jié)分割模型，再 用于未標(biāo)注影像數(shù)據(jù)上肺部季節(jié)病灶的推斷。推斷過(guò)程使用常見(jiàn)的圖像分類算法，如卷 積神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)(CNN)或針對(duì)該場(chǎng)景調(diào)整過(guò)的網(wǎng)絡(luò)模型等，進(jìn)行分類，最終可以得到疑似肺結(jié) 節(jié)是否為真正肺結(jié)節(jié)的概率。
此外，肺部結(jié)節(jié)的判斷容易和其他血管橫切面影像混淆，通過(guò) AI 算法可以訓(xùn)練得到更好 的分類模型，提取出更容易分辨的圖像特征。在醫(yī)生肉眼判斷時(shí)容易遺漏的較小結(jié)節(jié)方 面，可以有效地降低漏檢率并提高醫(yī)生的判斷效率。
AI 的優(yōu)勢(shì)仍受制于標(biāo)記數(shù)據(jù)的有效性。如上所述，以卷積神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)（CNN）為基礎(chǔ)的網(wǎng) 絡(luò)結(jié)構(gòu)在圖像識(shí)別上取得了不錯(cuò)的效果，但這基于深度學(xué)習(xí)模型在大量數(shù)據(jù)的輸入后進(jìn) 行的訓(xùn)練。醫(yī)療影像識(shí)別中起作用的是“標(biāo)記數(shù)據(jù)”，需要資深醫(yī)生長(zhǎng)期的經(jīng)驗(yàn)與完備的 思考才能獲得。與已經(jīng)實(shí)現(xiàn)不依靠人類棋譜學(xué)習(xí)的“AlphaZero”截然不同，AI 醫(yī)療暫時(shí) 不能去像學(xué)習(xí)圍棋規(guī)則一般，來(lái)拋開人類直接獲得醫(yī)學(xué)影像識(shí)別能力的提高。因此，我 們認(rèn)為，AI 將與人類在醫(yī)學(xué)影像識(shí)別中一同進(jìn)步，大多時(shí)間 AI 會(huì)承擔(dān)輔助診療的任務(wù)。
醫(yī)療影像產(chǎn)業(yè)鏈上下游融合，市場(chǎng)參與者眾多。醫(yī)療影像市場(chǎng)參與者可以分為以下三類： 醫(yī)療影像設(shè)備商，通過(guò) AI 技術(shù)使醫(yī)療影像設(shè)備更加智能化；科技巨頭，如 IBM、Google、 BAT 等，整合多種疾病檢測(cè)算法，在 AI+醫(yī)療領(lǐng)域全面布局；初創(chuàng)企業(yè)，專注于某類或某 幾類疾病的 AI 輔助診療（如放射科的腫瘤檢測(cè)、心血管影像檢測(cè)等），部分公司的產(chǎn)品 已經(jīng)商業(yè)化階段。
技術(shù)核心算法同質(zhì)化明顯，影像數(shù)據(jù)的質(zhì)量和可及性具有更高的壁壘。根據(jù)世界權(quán)威公 開醫(yī)學(xué)圖像數(shù)據(jù)集 Grand-Challenge 測(cè)試結(jié)果，在 CT 影像肺部結(jié)節(jié)檢測(cè)數(shù)據(jù)集的測(cè)試結(jié) 果中，排名前十的算法均采用 3D-RCNN 神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)結(jié)構(gòu)作為主要識(shí)別算法的網(wǎng)絡(luò)結(jié)構(gòu)框架， 僅在部分網(wǎng)絡(luò)模型參數(shù)設(shè)置上有調(diào)整和改變，可以認(rèn)為在該細(xì)分領(lǐng)域已經(jīng)有較為統(tǒng)一的 算法流程，包括肺部區(qū)域提取、疑似肺結(jié)節(jié)分割、疑似肺結(jié)節(jié)分類。并且隨著 AI 圖像技 術(shù)的進(jìn)步，算法結(jié)構(gòu)的技術(shù)壁壘在持續(xù)下降。
此外，同一算法在不同數(shù)據(jù)集魯棒性3較差，不同醫(yī)院間數(shù)據(jù)的差異可能導(dǎo)致識(shí)別率差別 較大。2017 年阿里舉辦了“天池醫(yī)療 AI 大賽”，參賽隊(duì)伍在初賽和復(fù)賽兩套數(shù)據(jù)集上進(jìn) 行肺部結(jié)節(jié)檢測(cè)，對(duì)比比賽結(jié)果的公開信息，在數(shù)據(jù)集質(zhì)量和真值的標(biāo)注標(biāo)準(zhǔn)一致，各 參賽團(tuán)隊(duì)技術(shù)水平恒定的情況下，不同數(shù)據(jù)集識(shí)別率差異較大，在實(shí)際應(yīng)用中，需考慮 不同醫(yī)院間數(shù)據(jù)差異。
AI 影像輔助診療剛剛起步，未來(lái)發(fā)展空間廣闊。現(xiàn)階段 AI 在食道癌、乳腺癌，肺部結(jié)節(jié) 等疾病的診斷結(jié)果顯著，主要是由于這類疾病在影像上病灶點(diǎn)特征明顯，人類醫(yī)生進(jìn)行 診斷時(shí)也主要依靠 CT、DR 等影像。而在病情較為復(fù)雜時(shí)，需要綜合病人其他檢查報(bào)告和 多種指征數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，此時(shí)要用到 AI 領(lǐng)域其他技術(shù)如自然語(yǔ)言處理等，在這一領(lǐng)域還 處于剛剛起步的階段，未來(lái)發(fā)展空間廣闊。
在新冠肺炎疫情中，依圖在上海市公共衛(wèi)生臨床中心指導(dǎo)下，推出了基于 CT 影像的“新 冠肺炎智能評(píng)價(jià)系統(tǒng)”。該系統(tǒng)依托依圖強(qiáng)大的圖像算法，可以根據(jù) CT 影像，進(jìn)行新冠 肺炎快速診斷和嚴(yán)重程度分級(jí)，為醫(yī)生提供更加高效準(zhǔn)確的決策依據(jù)。此外，各大科研 機(jī)構(gòu)也在積極運(yùn)用 AI 技術(shù)進(jìn)行病毒基因測(cè)序、抗病毒藥物研發(fā)等工作。
? 腦機(jī)接口
腦機(jī)接口（Brain-Computer Interfaces，BCI）是指在人或動(dòng)物腦與外部設(shè)備間建立的用于 信息交換的連接通路，其內(nèi)容涉及認(rèn)知科學(xué)、神經(jīng)工程、神經(jīng)科學(xué)等多個(gè)領(lǐng)域。腦機(jī)接 口按照信息采集的方式，可以分為侵入式、半侵入式和非侵入式，其中侵入式獲取的信 號(hào)質(zhì)量最高，但也最容易引起免疫反應(yīng)和愈傷組織，而非侵入式的信號(hào)分辨率則較差。
腦機(jī)接口的基本原理是通過(guò)傳感器采集腦部的神經(jīng)信號(hào)（如皮層腦電圖 ECoG 和腦電圖 EGG），并進(jìn)一步進(jìn)行信號(hào)處理、分析和特征提取，隨后對(duì)分析得到的信息進(jìn)行再編碼， 并實(shí)現(xiàn)對(duì)機(jī)械的控制。此外，腦機(jī)接口也嘗試獲得環(huán)境的反饋信息并作用于大腦，但實(shí) 現(xiàn)這一步其實(shí)非常復(fù)雜，因?yàn)榉答伣o大腦的信號(hào)很可能無(wú)法兼容。
腦機(jī)接口作為醫(yī)療器械主要有兩方面的應(yīng)用，分別是強(qiáng)化和恢復(fù)，目前仍處于研究狀態(tài)。 強(qiáng)化主要是指將芯片植入大腦，以增強(qiáng)記憶、推動(dòng)人腦和計(jì)算設(shè)備的直接連接，Neuralink 和 Kernel 針對(duì)的就是這一方向。而恢復(fù)則是指針對(duì)多動(dòng)癥、中風(fēng)、癲癇等疾病所對(duì)應(yīng)的 恢復(fù)訓(xùn)練，BrainGate 等公司則正在進(jìn)行這一方面的研究。但目前腦機(jī)接口仍處于研究階 段，仍需許多技術(shù)積累。
? 遠(yuǎn)程會(huì)診
3G、4G 時(shí)代中，遠(yuǎn)程會(huì)診已經(jīng)可以通過(guò)文字、圖片以及較低清晰度的視頻來(lái)實(shí)現(xiàn)。但圖 像的清晰度、傳輸?shù)膶?shí)時(shí)性和穩(wěn)定性對(duì)遠(yuǎn)程醫(yī)療的準(zhǔn)確性和效率有著較大的影響。5G 技 術(shù)將使得實(shí)時(shí)穩(wěn)定的高清視頻遠(yuǎn)程會(huì)診成為現(xiàn)實(shí)。
膠囊機(jī)器人：膠囊機(jī)器人+自動(dòng)診斷系統(tǒng)可能過(guò)采集到的圖像自動(dòng)判斷病人可能出現(xiàn)的問(wèn) 題，為醫(yī)生診斷提供參考意見(jiàn)。搭配云端的自動(dòng)診斷系統(tǒng)，可實(shí)現(xiàn)異地診斷，多地診斷。
治療環(huán)節(jié)：遠(yuǎn)程手術(shù)、手術(shù)機(jī)器人
? 遠(yuǎn)程手術(shù)
手術(shù)對(duì)于視頻的成像質(zhì)量和畫面?zhèn)鬏數(shù)膶?shí)時(shí)性和穩(wěn)定性具有較為嚴(yán)苛的要求，5G 技術(shù)的 大帶寬、超高可靠低時(shí)延特性，使得遠(yuǎn)程手術(shù)成為可能。2018 年 12 月 18 日，在華為、 聯(lián)通福建省分公司、福建醫(yī)科大學(xué)孟超肝膽醫(yī)院、蘇州康多機(jī)器人等機(jī)構(gòu)的支持下，北 京 301 醫(yī)院肝膽胰腫瘤外科主任劉榮主刀實(shí)施了世界首例 5G 遠(yuǎn)程外科手術(shù)動(dòng)物實(shí)驗(yàn)，距 離跨越 50 公里，全程約 60 分鐘。
? 外科手術(shù)機(jī)器人
目前廣泛采用的手術(shù)機(jī)器人包括持物臂式機(jī)器人、導(dǎo)航機(jī)器人和主從式機(jī)器人。
持物臂式機(jī)器人：主要幫助手術(shù)時(shí)舉托盤、清洗等工作。
主從機(jī)器人：為外科醫(yī)生遠(yuǎn)程手術(shù)、離臺(tái)手術(shù)提供技術(shù)支持
達(dá)芬奇機(jī)器人手術(shù)系統(tǒng)，就是一種主從式機(jī)器人系統(tǒng)，可幫助醫(yī)生在未來(lái)實(shí)現(xiàn)離臺(tái)手術(shù)， 甚至遠(yuǎn)程手術(shù)，讓醫(yī)生可以坐著手術(shù)，減少因?yàn)槠凇⑹裨斐傻尼t(yī)療事故。
預(yù)防、康養(yǎng)等環(huán)節(jié)：可穿戴設(shè)備、康復(fù)機(jī)器人
? 可穿戴設(shè)備實(shí)現(xiàn)高頻率健康檢測(cè)，可收集的醫(yī)學(xué)信息趨于豐富
智能手表：健康監(jiān)測(cè)手段進(jìn)一步拓展。在今年的 CES 2020 上，我們看到智能手表新增了 心率監(jiān)測(cè)等健康識(shí)別功能，Amazfit 能夠達(dá)到實(shí)時(shí)心率監(jiān)測(cè)及異常心率提示等功能，智能 手表的健康監(jiān)測(cè)手段進(jìn)一步擴(kuò)展。
TWS 耳機(jī)：已有產(chǎn)品具備心跳監(jiān)測(cè)功能，未來(lái)健康相關(guān)功能將繼續(xù)豐富。在今年 CES 2020 大會(huì)上，華米科技發(fā)布了帶有心率檢測(cè)的 TWS 耳機(jī)，Amazfit Powerbuds。該產(chǎn)品采用 PPG 心率傳感器，能夠檢測(cè)用戶心率并反饋健康狀態(tài)。我們認(rèn)為，未來(lái) TWS 耳機(jī)的健康檢測(cè) 功能將逐步豐富，并且在更多產(chǎn)品上普及。
? 肢體運(yùn)動(dòng)康復(fù)機(jī)器人：目前的康復(fù)機(jī)器人主要是上肢的康復(fù)機(jī)器人，以及下肢的外 骨骼機(jī)器人。
醫(yī)藥領(lǐng)域：藥物研發(fā)、藥品追溯
藥物研發(fā)
機(jī)器學(xué)習(xí)技術(shù)的應(yīng)用有助于降低藥物研發(fā)成本。目前藥物發(fā)現(xiàn)早期階段中的虛擬篩選方 法稱為“高通量篩選”，這一方法非常容易受到 FDR4的影響。我們預(yù)計(jì)，隨著人工智能和 機(jī)器學(xué)習(xí)等新技術(shù)的不斷進(jìn)步，有望在新藥研發(fā)的過(guò)程中顯著地降低失敗風(fēng)險(xiǎn)。據(jù) Turfs 的研究報(bào)告顯示，一款成功上市的新藥平均花費(fèi)為 25.85 億美元，其中包括 13.95 億美元 的直接投入成本。從化合物篩選到臨床測(cè)試，一種新藥的研發(fā)需要經(jīng)歷大量試驗(yàn)，充分 利用早期藥物開發(fā)的經(jīng)驗(yàn)和仿真技術(shù)能夠極大的減少試錯(cuò)成本、縮短研發(fā)周期。
目前海外已出現(xiàn)了利用 AI 來(lái)提高藥物研發(fā)效率的初創(chuàng)公司。例如 Atomwise 就利用 AI 來(lái) 模擬藥品的研發(fā)過(guò)程，進(jìn)行早期風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，為制藥公司提供候選藥物預(yù)測(cè)服務(wù)。而另一 家數(shù)據(jù)驅(qū)動(dòng)型的生物研究公司 Berg Health 則利用機(jī)器學(xué)習(xí)的方法尋找癌細(xì)胞上的特異靶 點(diǎn)，并針對(duì)性的開發(fā)藥物。目前 Berg Health 已經(jīng)有兩個(gè)在研藥物，其中 BPM 31510 已經(jīng) 進(jìn)入到臨床二期（適用于局部鱗狀細(xì)胞癌），BPM 31543 則正在進(jìn)行臨床一期試驗(yàn)。
藥品溯源
屢禁不止的假藥和假疫苗是生命健康的重要威脅，而隨著互聯(lián)網(wǎng)藥房的興起，醫(yī)藥的監(jiān) 管難度進(jìn)一步加大。我們看到傳統(tǒng)的藥品溯源中的痛點(diǎn)有：
? 中心化存儲(chǔ)下的造假機(jī)會(huì)：藥品的生產(chǎn)流通涉及到原材料、生產(chǎn)、檢測(cè)、運(yùn)輸、醫(yī) 院或藥房等多個(gè)環(huán)節(jié)，對(duì)于監(jiān)管方和終端消費(fèi)者來(lái)說(shuō)，供應(yīng)鏈中各個(gè)環(huán)節(jié)均采用了 中心化存儲(chǔ)數(shù)據(jù)的方式，傳統(tǒng)的二維碼防偽技術(shù)存在被篡改造假的風(fēng)險(xiǎn)。
? 各環(huán)節(jié)間流通時(shí)的驗(yàn)證成本：藥品在供應(yīng)鏈中各環(huán)節(jié)間流轉(zhuǎn)時(shí)，由于互相信息的不 透明，驗(yàn)證的流程不僅費(fèi)時(shí)，還消耗大量的人力、財(cái)力。
區(qū)塊鏈藥品溯源的優(yōu)點(diǎn)：我們認(rèn)為，區(qū)塊鏈技術(shù)有助于將藥品從生產(chǎn)至銷售全生命周期 中的各環(huán)節(jié)信息打通并完整記錄，同時(shí)其不可篡改的特性將保證數(shù)據(jù)的可信性，真正實(shí) 現(xiàn)藥品生產(chǎn)流通的可溯源、可監(jiān)管。同時(shí)，區(qū)塊鏈技術(shù)的引入還可以提高驗(yàn)證效率，有 效降低供應(yīng)鏈成本。
區(qū)塊鏈藥品溯源的不足：藥品是一種大規(guī)模批量生產(chǎn)的工業(yè)化產(chǎn)品，同一類型產(chǎn)品同質(zhì) 化程度很高，單個(gè)產(chǎn)品自身并沒(méi)有可提取的特征，因此區(qū)塊鏈藥品溯源中，藥品上鏈信息的真實(shí)性如何保證是一個(gè)仍待解決的問(wèn)題。目前，區(qū)塊鏈藥品溯源大多采用藥品外包 裝上印制防偽標(biāo)簽的方案。這種方案對(duì)藥品生產(chǎn)商的誠(chéng)信依賴程度較高，同時(shí)也存在包 裝和藥品不對(duì)應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。區(qū)塊鏈藥品溯源技術(shù)距離成熟尚有一段距離。
監(jiān)管領(lǐng)域：電子票據(jù)、醫(yī)保電子憑證、健康碼
電子票據(jù)：實(shí)現(xiàn)異地看病報(bào)銷
醫(yī)療收費(fèi)票據(jù)可以利用區(qū)塊鏈不可篡改、可追溯的特性，實(shí)現(xiàn)電子票據(jù)的防篡改、交易 溯源、多方可信協(xié)作。傳統(tǒng)電子票據(jù)存在以下問(wèn)題：
? 收票信任問(wèn)題。受限于開票主體和收票主體之間各自獨(dú)立，收票方無(wú)法直接獲取與 開票有關(guān)的交易細(xì)節(jié)。1）當(dāng)電子發(fā)票重復(fù)打印使用或篡改信息時(shí)，對(duì)于收票方而言 難以識(shí)別真?zhèn)危嬖诙鄨?bào)、虛報(bào)問(wèn)題；2）申報(bào)人員取得電子票據(jù)后，需要打印出來(lái) 形成紙質(zhì)憑證，結(jié)合其他必要文件提交，還需要經(jīng)過(guò)復(fù)雜的驗(yàn)證環(huán)節(jié)，流程繁瑣。
? 監(jiān)管效率問(wèn)題。現(xiàn)階段稅務(wù)部門等監(jiān)管主體并不能完全掌握開票主體的交易行為， 開票行為與真實(shí)交易行為并不一定對(duì)應(yīng)，虛開虛抵、偷稅漏稅的問(wèn)題并未完全解決。 同時(shí)發(fā)票領(lǐng)用、抄稅上傳等手續(xù)繁雜，降低了企業(yè)的經(jīng)營(yíng)效率。
區(qū)塊鏈電子票據(jù)與傳統(tǒng)電子票據(jù)的區(qū)別在于其具有分布式存放、可追溯的優(yōu)勢(shì)。每一個(gè) 相關(guān)方都將接入分布式賬本，稅局、開票方、報(bào)銷方多方參與共同記賬。從領(lǐng)票、開票 到流轉(zhuǎn)、入賬、報(bào)銷、全環(huán)節(jié)流轉(zhuǎn)狀態(tài)完整可追溯，解決了各主體間的信任問(wèn)題。區(qū)塊 鏈票據(jù)系統(tǒng)由主節(jié)點(diǎn)和輕節(jié)點(diǎn)組成，只有稅務(wù)機(jī)關(guān)、社保部門等主節(jié)點(diǎn)才有全量數(shù)據(jù)， 其他節(jié)點(diǎn)只能查看與自身有關(guān)的信息。
? 對(duì)于開票方，通過(guò)數(shù)據(jù)實(shí)時(shí)上鏈和智能合約實(shí)現(xiàn)的發(fā)票自動(dòng)配額，免除了發(fā)票領(lǐng)用、 抄稅上傳等手續(xù)，實(shí)現(xiàn)按需開票，避免了周期性申領(lǐng)票據(jù)造成的高峰期排隊(duì)現(xiàn)象。
? 對(duì)于收票方，采購(gòu)過(guò)程中的訂單、物流、資金流等信息被寫入?yún)^(qū)塊鏈，收票方可隨 時(shí)在本地節(jié)點(diǎn)查詢支付行為并知悉相關(guān)交易細(xì)節(jié)，來(lái)檢驗(yàn)發(fā)票真?zhèn)危岣吡素?cái)務(wù)運(yùn) 行效率。
? 對(duì)于監(jiān)管部門，通過(guò)對(duì)發(fā)票的開具、流通、報(bào)銷等環(huán)節(jié)的實(shí)時(shí)監(jiān)控和相關(guān)交易信息 的掌握，保證了發(fā)票的真實(shí)性，杜絕了偷漏稅問(wèn)題；通過(guò)智能合約，實(shí)現(xiàn)限額調(diào)整 等功能的自動(dòng)化，讓稅務(wù)局對(duì)發(fā)票的監(jiān)管更加精細(xì)。
阿里的醫(yī)療收費(fèi)票據(jù)區(qū)塊鏈。浙江省財(cái)政廳和螞蟻區(qū)塊鏈合作，2018 年 8 月上線的電子 票據(jù)平臺(tái)目前已經(jīng)接入近 100 家醫(yī)療機(jī)構(gòu)，并已實(shí)現(xiàn)醫(yī)保零星費(fèi)用網(wǎng)上報(bào)銷和異地報(bào)銷； 據(jù)螞蟻區(qū)塊鏈數(shù)據(jù)，該電子票據(jù)平臺(tái)將原先 170 分鐘的人均就診時(shí)間降為 75 分鐘，原先 半個(gè)月的保險(xiǎn)理賠時(shí)間降至幾分鐘。此外，廣州市國(guó)稅局和螞蟻區(qū)塊鏈于 2018 年 6 月合 作推出了“稅鏈”平臺(tái)，可有效解決開票難、成本高等問(wèn)題，目前該平臺(tái)已經(jīng)開票超 2 億張、接入企業(yè)超 200 萬(wàn)家。
醫(yī)保電子憑證：互聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)保開始落地
2019 年 11 月 24 日，國(guó)家醫(yī)保電子憑證在山東省率先正式啟用。目前，全國(guó)范圍內(nèi)參保 人都可以通過(guò)國(guó)家醫(yī)保 APP，以及支付寶、微信等認(rèn)證授權(quán)的第三方渠道激活使用醫(yī)保 電子憑證。醫(yī)保電子憑證由國(guó)家醫(yī)保信息平臺(tái)統(tǒng)一生成，可以替代實(shí)體卡，在全國(guó)范圍 內(nèi)跨渠道通用，支持醫(yī)保查詢、參保登記、報(bào)銷支付等所有醫(yī)保相關(guān)業(yè)務(wù)。
目前，醫(yī)保電子憑證已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了與身份證、二維碼、人臉生物特征等信息的關(guān)聯(lián)，借助 于人臉識(shí)別技術(shù)，參保人可以在手機(jī)上遠(yuǎn)程認(rèn)證激活。國(guó)家醫(yī)保局表示，將會(huì)進(jìn)一步研 究引入 5G 和區(qū)塊鏈等技術(shù)，不斷優(yōu)化醫(yī)保電子憑證的功能。
我們認(rèn)為，醫(yī)保電子憑證將帶來(lái)如下改變：
? 更加簡(jiǎn)單高效的就醫(yī)購(gòu)藥流程：傳統(tǒng)的就醫(yī)流程中，患者平均每次就醫(yī)需要在掛號(hào) 繳費(fèi)、檢查繳費(fèi)、處方繳費(fèi)、取藥等多個(gè)環(huán)節(jié)排隊(duì)，費(fèi)時(shí)頗多；而醫(yī)保電子憑證可 以實(shí)現(xiàn)在診室內(nèi)的當(dāng)場(chǎng)掛號(hào)、直接扣費(fèi)，僅取藥環(huán)節(jié)需要排隊(duì)。微信測(cè)試數(shù)據(jù)顯示， 使用醫(yī)保電子憑證就醫(yī)可以比使用實(shí)體卡平均節(jié)約 43.6 分鐘排隊(duì)時(shí)間。
? 為“互聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)療”打通醫(yī)保線上支付渠道：由于醫(yī)保電子憑證可以實(shí)現(xiàn)患者歷史病 情和用藥的完整記錄，同時(shí)打通了醫(yī)保的遠(yuǎn)程在線支付，因此門診慢病患者可以在 家中線上問(wèn)診并實(shí)現(xiàn)“慢病續(xù)方”，最后藥品由快遞配送至家中。
? 跨省異地就醫(yī)和醫(yī)保結(jié)算：醫(yī)保電子憑證由國(guó)家醫(yī)保信息平臺(tái)統(tǒng)一生成，真正實(shí)現(xiàn) 了標(biāo)準(zhǔn)全國(guó)統(tǒng)一，與跨地區(qū)互認(rèn)。我們認(rèn)為，醫(yī)保電子憑證將加速跨省異地就醫(yī)和 醫(yī)保結(jié)算的進(jìn)一步落地。
健康碼：位置大數(shù)據(jù)實(shí)現(xiàn)接觸留痕，GPS 和藍(lán)牙各有所長(zhǎng)
健康碼為國(guó)內(nèi)復(fù)工主要疫情監(jiān)管手段，通過(guò) GPS、出行記錄等多維數(shù)據(jù)實(shí)現(xiàn)軌跡擬合。 根據(jù)“國(guó)家政務(wù)服務(wù)平臺(tái)”小程序介紹，健康碼是阿里，騰訊等互聯(lián)網(wǎng)公司依托國(guó)家政 務(wù)服務(wù)平臺(tái)開發(fā)的一項(xiàng)服務(wù)。國(guó)家政務(wù)服務(wù)平臺(tái)負(fù)責(zé)收集用戶衛(wèi)生健康，交通運(yùn)輸，鐵 路，民航，運(yùn)營(yíng)商等信息，支付寶、微信負(fù)責(zé)搭建 ToC 端界面，憑借高 DAU 的優(yōu)勢(shì)實(shí)現(xiàn) 健康碼推廣。用戶進(jìn)入小區(qū)等區(qū)域時(shí)，管理人員使用掃碼機(jī)進(jìn)行認(rèn)證。
其他領(lǐng)域：體溫快檢、遠(yuǎn)程教學(xué)（VR 教學(xué)等）
公共場(chǎng)合體溫快篩
紅外非接觸式測(cè)溫儀可在不接觸人體的情況下完成體溫檢測(cè)。視頻圖像中運(yùn)用人臉識(shí)別、 跨鏡追蹤（Re-ID）等技術(shù)定位到額頭部位后，結(jié)合紅外熱成像，可以在機(jī)場(chǎng)、車站等人 流量較大區(qū)域中快速篩查額溫異常者，具有高效率、高精度、低交叉感染風(fēng)險(xiǎn)等優(yōu)勢(shì)。 2020 年 1 月 30 日，國(guó)務(wù)院已將紅外體溫檢測(cè)儀納入疫情防控重點(diǎn)物資。我們看到，海 康、大華、千方、高新興、曠視、云從、云天勵(lì)飛等安防/AI 企業(yè)均提供了相關(guān)解決方案。 此外，云知聲的對(duì)話機(jī)器人幫助社區(qū)實(shí)現(xiàn)高效的智能電話排查，G7 也為疫情防控提供物 流大數(shù)據(jù)
遠(yuǎn)程示教
相比于傳統(tǒng)的視頻示教，AR/VR 視頻示教能提供更立體全面的場(chǎng)景、更豐富的交互功能， 對(duì)于重視動(dòng)手和場(chǎng)景的臨床醫(yī)學(xué)來(lái)說(shuō)尤其重要。目前阻礙 AR/VR 普及的關(guān)鍵在于無(wú)法取 得成本、計(jì)算能力、續(xù)航、重量之間的平衡，我們預(yù)計(jì) AR/VR 借力 5G 網(wǎng)絡(luò)實(shí)現(xiàn)云端計(jì) 算，有望實(shí)現(xiàn)輕量化、長(zhǎng)續(xù)航與優(yōu)質(zhì)體驗(yàn)的共贏。我們認(rèn)為，AR/VR 與 5G 的結(jié)合，有望 促進(jìn)醫(yī)療遠(yuǎn)程示教的發(fā)展。
建議關(guān)注公司（詳見(jiàn)報(bào)告原文）
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