在2025年的第二季度，中歐中證機器人指數發起式證券投資基金成為了市場關注的焦點。該基金在這一季度的表現充滿了波動，不僅基金份額的申購與贖回數量發生了顯著變化，其凈值表現也引發了投資者的熱議。
根據最新數據顯示，中歐中證機器人指數發起A和C兩類份額的主要財務指標在這一季度均表現不佳。A類份額本期已實現收益為-2,983,485.91元，本期利潤更是低至-13,478,630.28元；而C類份額的數據也同樣慘淡，本期已實現收益為-21,256,204.72元，本期利潤更是達到了-89,388,498.69元。加權平均基金份額本期利潤方面，A類為-0.0796元，C類則為-0.0697元。盡管期末基金資產凈值分別為220,277,787.69元和1,747,456,972.33元，但期末基金份額凈值也僅分別為1.3132元和1.3093元，這表明該基金在這一季度內運營處于虧損狀態。
然而，盡管整體表現不佳，中歐中證機器人指數發起式證券投資基金在凈值表現上仍小幅跑贏了業績比較基準。近三個月內，A類份額凈值增長率為-5.30%，C類份額凈值增長率為-5.34%，而業績比較基準收益率分別為-5.55%，這意味著該基金在短期內仍有一定的跟蹤偏離優勢。
從投資策略與運作方面來看，二季度A股市場的寬幅震蕩對機器人板塊產生了顯著影響。4月初，受美國“對等關稅”政策影響，機器人板塊遭受重挫，但隨后因政策托底及貿易談判預期升溫而有所反彈。4月人形機器人相關事件又推動了板塊的上漲，然而5月中旬后，由于缺乏利好消息，資金輪動，板塊成交額開始收縮。6月，受多種因素影響，指數漲跌互現。目前，人形機器人技術尚未定型，軟件方面海外領先，硬件方案仍有待完善。預計下半年國內經濟將有所修復，海外風險也將逐步釋放，機器人板塊或在三季度中下旬迎來投資機遇。
在資產組合方面，該基金的配置以股票為主。報告期末，股票投資公允價值達1,858,566,835.16元，占基金資產凈值比例為94.45%。其中，制造業、信息傳輸等行業占比較大。固定收益投資、銀行存款和結算備付金以及其他資產分別占基金資產凈值比例為3.49%、1.63%和1.23%。這種高度依賴股票市場的資產配置使得基金的風險相對集中。
在行業股票投資方面，該基金的投資主要集中在制造與信息技術領域。報告期末，制造業的公允價值為1,492,570,978.12元，占基金資產凈值比例為75.85%；信息傳輸、軟件和信息技術服務業的公允價值為350,587,220.94元，占比為17.82%。這種高度集中的行業配置使得基金凈值可能受到這些行業波動的較大影響。
該基金的股票投資明細也顯示出其持倉股票相對集中。報告期末，前十名股票投資合計占基金資產凈值比例達38.62%。其中，匯川技術、科大訊飛等股票的占比較高。這表明前十大重倉股對基金凈值的影響較大，若這些股票價格大幅波動，基金業績也將隨之起伏。
在開放式基金份額變動方面，該基金的兩類份額變動趨勢呈現出不同的特點。A類份額在報告期期初總額為172,756,013.59份，期間總申購份額為69,350,145.44份，但總贖回份額卻高達74,365,913.15份，導致期末份額總額減少至167,740,245.88份。而C類份額則呈現出不同的趨勢，期初份額總額為1,239,910,968.98份，期間總申購份額高達1,333,724,925.78份，盡管總贖回份額也達到了1,238,978,428.96份，但期末份額總額仍增長至1,334,657,465.80份。這種不同的份額變動趨勢反映出投資者對不同類別份額的態度存在分化。
中歐中證機器人指數發起式證券投資基金在2025年第二季度的表現充滿了挑戰。盡管在凈值表現上對業績比較基準有所超越，但整體仍受市場震蕩影響出現虧損。其資產配置高度集中于股票市場且行業和個股集中度較高，這增加了基金的風險。同時，開放式基金份額的變動也顯示出投資者態度的分化。因此，投資者在做出投資決策時需要密切關注市場及行業動態，并結合自身的風險承受能力進行謹慎判斷。
