上海重塑能源集團股份有限公司（以下簡稱“重塑能源”）今日正式在港交所掛牌上市，股票代碼“02570”。此次上市發(fā)行價為每股147港元，成功募集到7.1億港元資金，扣除相關(guān)發(fā)行費用后，凈募資額為6.29億港元。
開盤時，重塑能源的股價達到148.9港元，相較于發(fā)行價上漲了1.3%。然而，隨后股價有所波動，目前公司已處于破發(fā)狀態(tài)，市值約為126億港元。
重塑能源成立于2015年，總部位于上海，專注于氫能科技領(lǐng)域的發(fā)展。公司不僅致力于技術(shù)研發(fā)與產(chǎn)品開發(fā)，還積極構(gòu)建氫能產(chǎn)業(yè)生態(tài)，并推動其規(guī)模化商業(yè)應(yīng)用。目前，重塑能源在上海和溫哥華設(shè)有研發(fā)中心，在德國斯圖加特設(shè)立了海外辦事處，并在常熟、嘉興和上海等地建立了產(chǎn)品制造基地，形成了完善的售后服務(wù)體系。
從財務(wù)數(shù)據(jù)來看，重塑能源近年來保持了穩(wěn)定的營收增長。招股書顯示，2021年至2023年，公司營收分別為5.24億元、6.05億元和8.95億元。然而，公司在盈利能力方面仍面臨挑戰(zhàn)。盡管毛利逐年有所波動，但毛利率在2023年提升至20.1%。與此同時，期內(nèi)虧損也呈現(xiàn)出逐年下降的趨勢，從2021年的6.54億元降至2023年的5.78億元。
值得注意的是，2024年前五個月，重塑能源的營收和毛利均出現(xiàn)了較大幅度的下滑。營收同比下降85.8%至1252萬元，毛虧損達到2402萬元。期內(nèi)虧損也擴大至4.09億元。
盡管面臨盈利壓力，重塑能源仍然獲得了眾多知名投資機構(gòu)的青睞。中石化資本、國家制造業(yè)升級轉(zhuǎn)型基金、一汽解放集團、宇通集團、豐田通商、紅杉資本和高瓴資本等機構(gòu)均對公司進行了投資。從Pre-A輪到E輪融資，重塑能源共募集資金超過40億元，為公司的快速發(fā)展提供了有力支持。
在股權(quán)結(jié)構(gòu)方面，IPO前，林琦作為重塑能源的執(zhí)行董事，直接持股14.55%，為最大個人股東。中石化資本持股14.33%，位列第二大股東。國家制造業(yè)基金、一汽解放、鄭州云杉等機構(gòu)也持有較高比例的股份。
IPO后，股權(quán)結(jié)構(gòu)發(fā)生了一定變化，但主要股東持股比例相對穩(wěn)定。林琦直接持股降至13.74%，仍為最大個人股東。中石化資本持股13.53%，國家制造業(yè)基金持股4.34%，一汽解放持股4.18%，均保持較高持股比例。
重塑能源的成功上市，不僅為公司未來的發(fā)展提供了更多資金支持，也標志著公司在氫能科技領(lǐng)域的領(lǐng)先地位得到了市場的認可。然而，面對激烈的市場競爭和盈利壓力，重塑能源仍需不斷努力，提升技術(shù)實力和市場競爭力，以實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。
